【中國傳動(dòng)網(wǎng) 市場(chǎng)分析】 隨著全球轎車電動(dòng)化浸透率的不斷提高，驅(qū)動(dòng)電機(jī)行業(yè)將會(huì)迎來全體規(guī)劃的迅速擴(kuò)張。在這一過程傍邊，具有規(guī)劃效應(yīng)和技術(shù)優(yōu)勢(shì)的第三方電機(jī)制作商將有時(shí)機(jī)迅速擴(kuò)展市場(chǎng)份額，收成成績(jī)的大幅添加。

全球驅(qū)動(dòng)電機(jī)市場(chǎng)趨勢(shì)

依據(jù)估測(cè)，跟著全球轎車電動(dòng)化快速推動(dòng)，新能源轎車電機(jī)體系市場(chǎng)將隨之快速擴(kuò)張，市場(chǎng)規(guī)劃有望從2015年的$23億添加到2030年的$318億。

新能源轎車電機(jī)體系首要包含電動(dòng)機(jī)和逆變器兩部分，盡管同其他大部分轎車零部件相同，這兩部分部件長(zhǎng)時(shí)間都面對(duì)降價(jià)壓力，可是因?yàn)樾履茉崔I車總量的上升，行業(yè)總體仍是具有較大上升空間。咱們預(yù)期到2030年市場(chǎng)規(guī)劃年均增速將在18%-20%左右。

體系單價(jià)方面，電機(jī)體系全體往高功率方向發(fā)展的同時(shí)也帶來了安裝價(jià)格的提高。

依據(jù)估測(cè)，在中性假設(shè)條件下，2030年電動(dòng)車銷量將到達(dá)2000萬臺(tái)，約占當(dāng)年乘用車總銷量的16%-18%?？墒?，假如放到達(dá)觀情景下，即電池價(jià)格大幅下滑，且環(huán)保政策愈加嚴(yán)峻的條件下，電動(dòng)車銷量添加的速度有或許大幅上升，咱們預(yù)期在達(dá)觀狀況下新能源轎車年銷總量有或許到達(dá)3000萬臺(tái)的水平，約占當(dāng)年轎車銷量的25%-27%。

估計(jì)單電機(jī)混動(dòng)車的功率需求大約在30kw左右，雙電機(jī)插電混功率約為50-100kw，純電動(dòng)車的電機(jī)功率約為200kw。

電動(dòng)機(jī)市場(chǎng)狀況

咱們估計(jì)到2030年電動(dòng)機(jī)的銷量年均增速將到達(dá)18%，到2030年行業(yè)全體銷量到達(dá)$195億，相較2015年$12億的水平擴(kuò)展近17倍。

預(yù)期電動(dòng)機(jī)的銷量將從2015年的360萬上升到2030年的4900萬，同時(shí)，單車電機(jī)數(shù)量估計(jì)將有所下滑，從1.8下降到1.4，首要是因?yàn)閱坞姍C(jī)的純電動(dòng)車銷量占比提高。

但電動(dòng)機(jī)單價(jià)方面咱們預(yù)期將進(jìn)一步提高，從現(xiàn)在的$350上升至$380，首要是受高價(jià)大功率電機(jī)的更廣泛運(yùn)用所拉動(dòng)。

從市場(chǎng)份額狀況看，豐田集團(tuán)在2016年的數(shù)據(jù)中遙遙領(lǐng)先，本田集團(tuán)位居第二，而同時(shí)這兩大集團(tuán)也都在混動(dòng)范疇占有全球領(lǐng)先位置。之后是比亞迪以及給特斯拉供貨的臺(tái)灣電機(jī)制作商富田電機(jī)。

電機(jī)行業(yè)在長(zhǎng)時(shí)間發(fā)展過程中，第三方供貨商崛起將是大勢(shì)所趨。假如咱們調(diào)查當(dāng)時(shí)日本轎車行業(yè)產(chǎn)業(yè)鏈狀況，不難發(fā)現(xiàn)占有龍頭位置的前三強(qiáng)都傾向于自供電機(jī)產(chǎn)品，這除了和日本制作企業(yè)的傳統(tǒng)基因相關(guān)外，也同行業(yè)發(fā)展的階段有關(guān)。

假如對(duì)照一下PC和手機(jī)行業(yè)的發(fā)展史，咱們不難發(fā)現(xiàn)，這兩個(gè)行業(yè)在初期都是高度上下游整合出產(chǎn)，無論是PC行業(yè)的惠普、蘋果、硅圖公司，仍是手機(jī)行業(yè)的諾基亞、摩托羅拉都在產(chǎn)業(yè)鏈中高度整合出產(chǎn)，因?yàn)樵诔跗诋a(chǎn)品更新?lián)Q代速度較快，需求上游零部件供貨商迅速做出反響相互配合，所以整合出產(chǎn)的形式具有較高的性價(jià)比;

可是到了行業(yè)發(fā)展中后期，因?yàn)檎麄€(gè)市場(chǎng)規(guī)劃擴(kuò)大，同時(shí)產(chǎn)品更新?lián)Q代速度不需求像初期那樣快，此刻第三方供貨商以整個(gè)市場(chǎng)為客戶目標(biāo)的規(guī)劃效應(yīng)便表現(xiàn)出來，這也催生了富士康、美光、海力士等一系列第三方供貨商的崛起。

新能源轎車電機(jī)行業(yè)也不破例，從當(dāng)時(shí)時(shí)點(diǎn)看，本田現(xiàn)已宣告將與日立合作出產(chǎn)電機(jī)。同時(shí)日產(chǎn)也在投資者溝通會(huì)上說到將來或許開端外采電機(jī)。

2017年10月，三菱電機(jī)宣告將為戴姆勒奔跑供給電機(jī)和逆變器。跟著第三方電機(jī)廠商高效能、低成本產(chǎn)品的遍及，電機(jī)行業(yè)市場(chǎng)份額從主機(jī)廠自供向第三方企業(yè)搬運(yùn)是大勢(shì)所趨。

現(xiàn)在日本的電機(jī)企業(yè)現(xiàn)已相繼開端對(duì)電動(dòng)化所帶來的趨勢(shì)改變做出了應(yīng)對(duì)。咱們預(yù)期電裝和愛信精機(jī)將會(huì)首要運(yùn)用他們現(xiàn)有的規(guī)劃優(yōu)勢(shì)，用較低的成本占有市場(chǎng)份額，而緊隨其后的電產(chǎn)和明電舍也將迅速跟進(jìn)。

現(xiàn)在電機(jī)行業(yè)的均勻毛利率在30%左右，而出產(chǎn)規(guī)劃是決議毛利率凹凸的首要因素之一。

逆變器行業(yè)狀況

咱們預(yù)測(cè)逆變器行業(yè)也將迎來高速添加，依據(jù)估測(cè)，逆變器市場(chǎng)銷售收入規(guī)劃將從2015年的$12億上升至2030年的133億。

從銷量上來看，因?yàn)槟孀兤髋c電機(jī)的份額基本是1:1，所以估計(jì)其銷售總量將從2015年的360萬上升到2030年的4900萬。

同時(shí)單車配套價(jià)格將從$300-$400下降到$200-$300，首要是來自于上量之后的成本規(guī)劃效應(yīng)。

與電機(jī)范疇類似，在逆變器行業(yè)豐田集團(tuán)現(xiàn)在同樣也是居于領(lǐng)先位置。同時(shí)豐田集團(tuán)部屬的電裝集團(tuán)現(xiàn)在正在大規(guī)劃擴(kuò)展其逆變器客戶。在豐田之后，三菱電機(jī)也占有相當(dāng)大的市場(chǎng)份額。

技術(shù)演化

從電機(jī)的分類來看，首要有直流、溝通感應(yīng)、永磁同步和開關(guān)磁阻四種，新能源轎車電機(jī)首要用到后三種。

現(xiàn)在，永磁同步因?yàn)槠漭^優(yōu)的功能，是主流的電機(jī)類型。溝通異步電機(jī)的價(jià)格適中，但功能稍差，在美國及我國有部分廠商運(yùn)用。而開關(guān)磁阻電機(jī)的首要優(yōu)勢(shì)在于其較低的價(jià)格，但同時(shí)也存在著雜音和轟動(dòng)的技術(shù)問題，假如這些問題可以解決的話，開關(guān)磁阻電機(jī)將具有很大的市場(chǎng)。

溝通異步電機(jī):盡管從現(xiàn)在看，溝通異步電機(jī)比較永磁同步功率方面不具有優(yōu)勢(shì)，可是其成本較永磁同步電機(jī)低出不少。在體積方面，溝通異步電機(jī)比永磁同步電機(jī)更大，首要是受設(shè)計(jì)構(gòu)造的約束。

永磁同步電機(jī):電機(jī)內(nèi)部有包裹永磁體的轉(zhuǎn)子，全體體系功率較大，同時(shí)體積較小。造價(jià)方面較為貴重，首要因?yàn)橛来挪牧蟽r(jià)格較高?，F(xiàn)在關(guān)于下降永磁體運(yùn)用的研討正在發(fā)展，研討同時(shí)也重視提高磁體的輸出效能。永磁電機(jī)是當(dāng)時(shí)電動(dòng)車電機(jī)行業(yè)中運(yùn)用最廣泛的電機(jī)類型。

開關(guān)磁阻電機(jī):開關(guān)磁阻電機(jī)價(jià)格十分具有競(jìng)爭(zhēng)力，首要因?yàn)槠滢D(zhuǎn)子中沒有高成本的永磁體，同時(shí)其功率適中。因?yàn)槭沁\(yùn)用定子和轉(zhuǎn)子的拉力來供給動(dòng)力，過程中導(dǎo)致的轟動(dòng)和噪音是其首要問題。因?yàn)殡妱?dòng)車電機(jī)現(xiàn)在正處在迅速上量的時(shí)間段，咱們相信需求的提高會(huì)加速技術(shù)的改造代替。

電機(jī)技術(shù)提高方向

經(jīng)過研討以往20年電機(jī)的技術(shù)演進(jìn)趨勢(shì)，咱們發(fā)現(xiàn)電機(jī)技術(shù)還有較大的繼續(xù)提高的空間。首要看機(jī)芯用鋼的厚度狀況。關(guān)于定子和轉(zhuǎn)子來說，其首要是由薄電磁鋼層疊加組成，1997年第一代的豐田普銳斯運(yùn)用的是0.35mm的鋼層，隨后減到0.3mm，最近2016年降到0.25mm。一般來說，薄鋼層數(shù)的提高可以添加電機(jī)功率，同時(shí)也對(duì)操控電機(jī)溫度有幫助。

現(xiàn)在，制作薄鋼是行業(yè)的一大技術(shù)難題。首要的難點(diǎn)在于操控壓鑄中的回彈，以及鋼片材料的一致性堅(jiān)持。從當(dāng)時(shí)狀況來看，旋鍛加工技術(shù)因?yàn)槠涑杀竞统霎a(chǎn)功率方面的優(yōu)勢(shì)將會(huì)越來越成為行業(yè)的主流制作方式。

其次，在繞線密度方面，總體上定子中繞線的量是決議電機(jī)功率巨細(xì)的重要因素。而決議繞線量的則首要是在有限空間內(nèi)銅線可以繞機(jī)芯的圈數(shù)。技術(shù)方面現(xiàn)在插入器的運(yùn)用因?yàn)楹线m高功率的定子加工，并有逐漸成為行業(yè)出產(chǎn)標(biāo)配的趨勢(shì)。

而線圈類型方面，首要有方形和圓形兩種，現(xiàn)在主流廠商運(yùn)用的是圓形，可是方形技術(shù)因?yàn)榫哂休^高的空間運(yùn)用率，正逐漸代替圓形成為行業(yè)大方向，而豐田和本田現(xiàn)在現(xiàn)已開端批量選用方形繞線技術(shù)。其他廠商這邊，安川電機(jī)現(xiàn)已開端研發(fā)電子繞線技術(shù)，意圖是提高操控和功率。

最終，在冷卻體系方面，分電機(jī)和逆變器兩部分:電機(jī)這塊，因?yàn)楦姍C(jī)溫度升高永磁電機(jī)的磁力會(huì)削弱，所以冷卻體系的功率關(guān)于電機(jī)高功率運(yùn)行至關(guān)重要。

從技術(shù)演化趨勢(shì)看，主流的冷卻技術(shù)現(xiàn)已從風(fēng)冷、水冷，發(fā)展到現(xiàn)在油冷的階段。其首要技術(shù)手段是將電機(jī)浸入到油冷室中來到達(dá)降溫的意圖。盡管有專家以為與油的沖突會(huì)下降電機(jī)的功率，可是歸納各方面狀況，油冷依舊是現(xiàn)在技術(shù)條件下最有效的冷卻形式。

逆變器方面，冷卻體系關(guān)于逆變器的表現(xiàn)也同樣重要，日產(chǎn)最近宣稱在聆風(fēng)2017新車型中，依托提高逆變器冷卻體系，將電機(jī)的輸出功率從80kw提高至110kw，而電機(jī)其他部分均和上一代相同。

這表現(xiàn)出了逆變器冷卻體系的重要性。盡管碳化硅的運(yùn)用將會(huì)使得電機(jī)的抗熱和抗壓性有所提高，可是其較高的成本，其大規(guī)劃運(yùn)用的時(shí)間點(diǎn)或許很難在短期內(nèi)到來。