你是否想過， 一臺精密機床如何實現(xiàn)微米級的精準移動?一個機器人如何流暢地完成復雜動作?這一切的背后，往往離不開一個看似低調(diào)卻至關重要的部件——絲杠。

　　作為工業(yè)傳動領域的核心基礎件，絲杠雖不常出現(xiàn)于大眾視野，卻默默支撐著中國制造業(yè)的轉型與躍升。近年來，隨著智能制造的推進和高端裝備自主化的迫切需求，這個領域正在發(fā)生前所未有的變化：市場規(guī)?？焖贁U大、競爭格局悄然生變，一場圍繞技術、產(chǎn)能與市場的角逐賽已經(jīng)拉開帷幕。

　　1 市場發(fā)展：政策紅利與新興應用共振

　　從產(chǎn)品構成來看(圖1)，絲杠主要包括滾動絲杠和滑動絲杠兩大類，其中滑動絲杠由于技術門檻較低、生產(chǎn)企業(yè)分散，難以進行大規(guī)模準確統(tǒng)計。因此，行業(yè)統(tǒng)計分析通常更聚焦于發(fā)展更規(guī)范、更易統(tǒng)計的滾動絲杠領域。據(jù)MIR 睿工業(yè)統(tǒng)計，2024年中國滾動絲杠市場規(guī)模突破32億元，同比增長6%，政策驅動成為核心引擎(如圖2所示)。大規(guī)模設備更新和消費品以舊換新政策直接刺激機床、電子制造設備等領域訂單激增，帶動絲杠需求增長。

　　在滾動絲杠產(chǎn)品中，滾珠絲杠占據(jù)主導地位，占比超60%。滾珠絲杠相比梯形絲杠傳動效率和精度更高，相比行星滾柱絲杠有更高的效率、更低的后驅力和價格，廣泛適用于有精密度要求的傳動場景，機床目前是滾珠絲杠應用最大的市場，占比超40%(見圖3)。

　　未來幾年，推動絲杠市場穩(wěn)步增長的因素有：

　　· 政策端：受大規(guī)模設備更新和消費品以舊換新等政策推動，老產(chǎn)線改造、消費品新產(chǎn)線持續(xù)投資帶動機床、電子制造設備、工業(yè)機器人等行業(yè)設備需求增加，帶動絲杠產(chǎn)品需求增長;

　　· 汽車端：由于新能源汽車智能化的快速發(fā)展，滾珠絲杠、行星滾柱絲杠作為精密的傳動部件在汽車領域逐步擴大應用，為市場需求帶來增量;

　　· 機器人端：人形機器人行業(yè)是新興產(chǎn)業(yè)，2025年特斯拉人形機器人將實現(xiàn)從0到1量產(chǎn)，全球人形機器人產(chǎn)業(yè)化步伐也有望加速。而絲杠作為機器人硬件端的核心零部件，未來市場空間較大。以特斯拉Optimus機器人為例，線性關節(jié)需要14個滾柱絲杠，靈巧手需要12個滾珠絲杠，行星滾柱絲杠整體價值量占人形機器人的19%，是人形機器人價值量占比最高的核心零部件(圖4);

　　· “液改電”替代：在起重、頂升、重載搬運等場景，傳統(tǒng)液壓缸存在泄漏、噪音、能耗高、維護頻繁、環(huán)保壓力大等痛點。電機+高精度絲杠(行星滾柱/重載滾珠)方案憑借清潔、節(jié)能、可控、易維護等優(yōu)勢，正在港口機械、汽車裝配線、立體車庫、舞臺設備、軍工裝備等領域加速替代。目前，力士樂、恒立液壓、西安華歐、南京工藝、匯川技術等企業(yè)均有比較成熟的案例。

　　2 競爭格局：外資主導高端，內(nèi)資加速滲透

　　MIR 睿工業(yè)認為從2024年到2028年，絲杠市場品牌格局將繼續(xù)向國產(chǎn)傾斜。外資品牌占比將下滑至40%以下，中國臺灣品牌份額緩慢下降，中國大陸品牌將提升至近50%左右，成為唯一份額擴張的陣營，國產(chǎn)替代進程加快(見圖5)。

　　(1)外資

　　外資廠商占據(jù)中高端市場，主要為日資、德資公司(圖6)。從滾珠/滾柱絲杠競爭格局來看， THK、NSK、力士樂、舍弗勒是主要的廠商， 日本、歐洲作為精密制造優(yōu)勢地區(qū)，其開展精密加工技術研發(fā)的時期相對較早，加工技術布局深，技術成熟，產(chǎn)品類型豐富。

　　(2)內(nèi)資

　　在50年代末期中國開始研究用于程控機床、數(shù)控機床的滾珠絲杠副，國內(nèi)南京工藝、山東博特等多家企業(yè)已擁有高精密絲杠的研發(fā)及生產(chǎn)能力，但由于國內(nèi)布局高精密絲杠領域相較國外較晚，廠商數(shù)量、產(chǎn)品類型和工藝水平和外資廠商仍有較大差距。近年來，在線控制動、人形機器人等新技術革命浪潮的引領下，五洲新春、貝斯特、北特科技、恒力液壓、新劍傳動等多家企業(yè)也陸續(xù)布局高精密滾珠/滾柱絲杠市場(圖7)。

　　盡管內(nèi)資廠商在份額上加速追趕，但技術水平差距仍存。

　　3 重點廠商剖析

　　(1)南京工藝：老牌龍頭，帶領國產(chǎn)替代

　　南京工藝裝備制造股份有限公司(簡稱南京工藝)是國內(nèi)歷史最悠久(70年)、技術積累最為深厚的滾動功能部件行業(yè)龍頭， 目前產(chǎn)品包括滾動導軌、滾珠絲杠、滾動花鍵、行星滾柱絲杠、數(shù)控精密工作臺等。

　　南京工藝的產(chǎn)品具有大型化、重載化、高精度等特點，覆蓋從微型機器人手指關節(jié)絲杠到直徑達200毫米、額定動載荷200噸的超重載滾珠絲杠，以及全球最大寬度125毫米、靜載荷192噸的滾柱導軌。南京工藝可提供超長行程解決方案，其18米長絲杠的拼接技術能確保精度與強度不受影響。在精度方面，不僅提供超高精度的滾柱導軌，更有一體式磁柵導軌可實現(xiàn)微米級定位。南京工藝的產(chǎn)品廣泛應用于鋼鐵冶金、超大型壓鑄機、龍門加工中心、電動注塑機、電伺服折彎機以及大型試驗裝備等高要求領域，得到下游標桿客戶的廣泛認可。

　　(2)北特科技：主業(yè)穩(wěn)健增長，絲杠新業(yè)務量產(chǎn)持續(xù)推進

　　上海北特科技股份有限公司(簡稱北特科技)成立于2002年，于2014年登陸上海證券交易所A股市場，主營汽車零部件業(yè)務涵蓋底盤零部件、鋁合金輕量化及空調(diào)壓縮機三大板塊，客戶主要包括全球汽車零部件50強企業(yè)、國內(nèi)知名合資車企以及國內(nèi)領先的自主品牌車企。2025H1北特科技實現(xiàn)營收11.13 億元，同比增長14.71%，歸母凈利潤 0.55億元，同比增長45.14%。

　　當前，北特科技的總體發(fā)展戰(zhàn)略以汽車零部件業(yè)務為基石，同時積極布局以絲杠為代表的新產(chǎn)品業(yè)務，形成“雙引擎”驅動的發(fā)展模式。由于行星滾柱絲杠在原材料和主要生產(chǎn)工藝方面與公司現(xiàn)有產(chǎn)品同源，北特科技能夠充分發(fā)揮其在金屬零部件領域的工藝技術優(yōu)勢和大規(guī)模量產(chǎn)能力，實現(xiàn)業(yè)務協(xié)同，從而快速切入高端裝備基礎元件及人形機器人產(chǎn)業(yè)鏈，奠定了堅實的技術基礎。目前，北特科技聲稱應用于汽車后輪轉向、智能剎車系統(tǒng)以及人形機器人等多個領域的絲杠產(chǎn)品已具備量產(chǎn)條件。

　　為支持絲杠業(yè)務的持續(xù)發(fā)展，推動現(xiàn)有產(chǎn)業(yè)鏈的延伸與擴展，北特科技正積極推進江蘇昆山和泰國生產(chǎn)基地的建設工作。其中，江蘇昆山工廠的主體工程目前已進入有序施工階段。2025年3月，北特科技正式宣布啟動泰國生產(chǎn)基地建設項目。該項目(一期)由全資子公司北特科技(泰國)負責實施，總投資額達3.49億元，計劃使用募集資金3億元，建設周期為2年，選址位于泰國洛加納龍炎工業(yè)園。項目擬通過新建生產(chǎn)基地、引進高精密生產(chǎn)及檢測設備，開展行星滾柱絲杠產(chǎn)品的生產(chǎn)工作。全部達產(chǎn)后，預計將形成年產(chǎn)80萬套行星滾柱絲杠的生產(chǎn)能力。

　　(3)舍弗勒：已經(jīng)在全球累計生產(chǎn)超過1億件滾珠絲杠產(chǎn)品

　　舍弗勒集團的絲桿業(yè)務以滾珠絲桿為核心產(chǎn)品，覆蓋汽車底盤系統(tǒng)和工業(yè)應用領域，通過技術積累與戰(zhàn)略收購持續(xù)增強競爭力。

　　舍弗勒是全球行星滾珠絲杠全球大型供應商，在全球擁有83個工廠和20個研發(fā)中心，在中國上海嘉定設有區(qū)域總部和研發(fā)中心。有報告披露，舍弗勒是特斯拉信賴的絲杠供應商，在Optimus的成功制造中發(fā)揮重要作用。

　　2025年2月21日，舍弗勒用于汽車轉向系統(tǒng)的滾珠絲杠在湘潭制造基地正式投產(chǎn)。其實早在2007年，舍弗勒便開始投產(chǎn)用于轉向系統(tǒng)的滾珠絲杠，是全球首個將汽車轉向滾珠絲杠投入大批量應用的供應商。

　　近20年來，舍弗勒滾珠絲杠應用領域不斷拓展，至今已經(jīng)在全球累計生產(chǎn)超過1億件產(chǎn)品，不僅用于汽車轉向系統(tǒng)，還用于制動系統(tǒng)、發(fā)動機及變速箱等系統(tǒng)。舍弗勒自2015年開始在太倉投產(chǎn)用于制動系統(tǒng)的滾珠絲杠，到目前為止累計產(chǎn)量已經(jīng)超過5000萬件。

　　4 寫在最后

　　展望未來，中國絲杠行業(yè)正步入一個更具挑戰(zhàn)也更具想象空間的階段。隨著“制造強國”戰(zhàn)略的深入推進，特別是在機器人、新能源汽車、半導體裝備等新興行業(yè)的拉動下，高端絲杠的需求將持續(xù)增長。與此同時，國產(chǎn)替代已成為明確趨勢，一批具備技術積累和產(chǎn)能布局的企業(yè)有望進一步擴大市場份額。

　　未來競爭的關鍵在于產(chǎn)品的壽命、可靠性、精度保持性。企業(yè)唯有在這些核心指標上實現(xiàn)實質突破，才能構建起可持續(xù)的技術壁壘。隨著智能化、輕量化與一體化逐漸成為產(chǎn)品演進的主流方向，突破材料、工藝及專用裝備等方面的技術瓶頸，也將成為企業(yè)邁向全球高端供應鏈的戰(zhàn)略“基石”。