7月21日消息，由于市場(chǎng)預(yù)期下滑，ASML大砍EUV光刻機(jī)的出貨量預(yù)期，將原本計(jì)劃出貨55臺(tái)，縮減到了40臺(tái)，減少了近150億的營(yíng)收空間!看來今年的電子行業(yè)，下游悲觀已殃及上游。

　　1、上游悲觀

　　去年，全行業(yè)缺貨，大家為芯片爭(zhēng)得焦頭爛額，今年，芯片庫(kù)存如山，價(jià)格跳水。德儀部分芯片3月市場(chǎng)價(jià)格還是100元人民幣左右，但現(xiàn)在20元就可買得到，跌幅高達(dá)80%。

　　難以預(yù)料，今年一季度智能手機(jī)暴跌。一位realme員工說，去年底時(shí)他們計(jì)劃2022年沖擊8000萬臺(tái)。但“灰犀?！薄ⅰ昂谔禊Z”接踵而至，局部戰(zhàn)爭(zhēng)、全球通貨膨脹、一線城市疫情爆發(fā)。市場(chǎng)急轉(zhuǎn)直下。

　　某手機(jī)公司每一周都在下調(diào)營(yíng)收預(yù)期，第一季度結(jié)束時(shí)，比去年底的計(jì)劃已經(jīng)下調(diào)了三成。他們中高端定位的新品規(guī)劃出貨1000萬以上，上市后發(fā)現(xiàn)，賣到300萬就開始吃力了。

　　今年第一季度，根據(jù)IDC數(shù)據(jù)，中國(guó)智能機(jī)出貨量同比下滑14%——具體到國(guó)產(chǎn)手機(jī)大廠情況更慘，小米下滑近2成，OPPO、vivo下滑超過3成。放眼全球，一季度，中東歐出貨量下滑超過15%，非洲跌了近30%。

　　2、殃及下游

　　今年，全球半導(dǎo)體市場(chǎng)從產(chǎn)能緊張已經(jīng)轉(zhuǎn)向過剩，部分領(lǐng)域跌價(jià)跌得厲害，比如顯卡、內(nèi)存及SSD等，這一波芯片價(jià)格下滑也會(huì)影響廠商的生產(chǎn)計(jì)劃，結(jié)果就是ASML一度供不應(yīng)求的EUV光刻機(jī)賣不動(dòng)了，今年出貨量減少15臺(tái)。

　　ASML昨天發(fā)布了2022年Q2季度財(cái)報(bào)，當(dāng)季凈銷售額為54.31億歐元，好于市場(chǎng)預(yù)期的52.6億歐元，上年同期為40.20億歐元，同比增長(zhǎng)35%。凈利潤(rùn)為14.11億歐元，上年同期為10.38億歐元，同比增長(zhǎng)36%。

　　雖然業(yè)績(jī)大漲，但是ASML對(duì)全年的預(yù)期更加悲觀，從之前預(yù)期增長(zhǎng)20%下調(diào)到了增長(zhǎng)10%，其中一個(gè)重要原因就是EUV光刻機(jī)的出貨量預(yù)期大砍。

　　此前據(jù) BusinessKorea 報(bào)道，三星已就引進(jìn)今年生產(chǎn)的 EUV 光刻設(shè)備和計(jì)劃于明年推出的 High-NA EUV 光刻設(shè)備達(dá)成了協(xié)議。High-NA EUV 是下一代光刻設(shè)備，與現(xiàn)有的 EUV 光刻設(shè)備相比，可以雕刻出更精細(xì)的電路，其被認(rèn)為是一個(gè)改變游戲規(guī)則的設(shè)備，將決定 3 納米以下代工市場(chǎng)技術(shù)競(jìng)賽的贏家。

　　High-NA EUV 光刻設(shè)備的單價(jià)估計(jì)為 5000 億韓元(約 25.85 億元人民幣)，是現(xiàn)有 EUV 光刻設(shè)備的兩倍。

　　ASML 首席執(zhí)行官 Peter Wennink 表示：“一些客戶在某些消費(fèi)者驅(qū)動(dòng)的細(xì)分市場(chǎng)中顯示出需求放緩的跡象，但我們?nèi)匀豢吹綄?duì)我們系統(tǒng)的強(qiáng)勁需求。雖然我們?nèi)杂?jì)劃在今年交付創(chuàng)紀(jì)錄數(shù)量的系統(tǒng)，但供應(yīng)鏈限制的增加導(dǎo)致出現(xiàn)了延遲?！?/p>

　　據(jù)悉，ASML現(xiàn)有的英特爾、臺(tái)積電、三星這些大客戶都預(yù)訂了NA EUV光刻機(jī)，為將來量產(chǎn)2nm及以下芯片做準(zhǔn)備。而且一臺(tái)NA EUV光刻機(jī)的價(jià)值高達(dá)26億元人民幣，賣一臺(tái)NA EUV光刻機(jī)可以抵兩臺(tái)普通版本的EUV光刻機(jī)。

　　現(xiàn)款的EUV光刻機(jī)或許會(huì)面臨需求下滑的問題，但將來的NA EUV光刻機(jī)會(huì)迎來新的需求熱潮。所以ASML大概率會(huì)被未來的銷售額增長(zhǎng)點(diǎn)押注在NA EUV光刻機(jī)身上。任何產(chǎn)業(yè)下游決定上游，芯片產(chǎn)業(yè)也一樣。