導(dǎo)讀：從產(chǎn)業(yè)鏈角度來看，工程機(jī)械產(chǎn)業(yè)上游主要為提供制造工程機(jī)械產(chǎn)品提供原材料及零部件的材料行業(yè)、電機(jī)行業(yè)和零部件制造業(yè)，如工程機(jī)械用鋼材、內(nèi)燃機(jī)、軸承、輪胎等。

2018年，工程機(jī)械行業(yè)再度迎來全面繁榮，基建投資規(guī)模不斷提升，帶動(dòng)工程機(jī)械下游產(chǎn)業(yè)需求不斷增長；加之國家層面政策頻發(fā)，兩者共同推動(dòng)我國工程機(jī)械市場(chǎng)規(guī)模飛速增長。從全球范圍來看，中國工程機(jī)械市場(chǎng)規(guī)模再次超過美國，躍居世界第一。我國工程機(jī)械種類繁多，挖掘機(jī)、起重機(jī)、推土機(jī)、壓路機(jī)構(gòu)成了主要工程機(jī)械市場(chǎng)，形成了四大梯隊(duì)的競(jìng)爭(zhēng)格局；在不同細(xì)分領(lǐng)域，行業(yè)集中度、市場(chǎng)份額和龍頭企業(yè)各不相同。

工程機(jī)械產(chǎn)業(yè)簡(jiǎn)介：覆蓋范圍廣，參與企業(yè)多

工程機(jī)械是裝備工業(yè)的重要組成部分。概括地說，凡土石方施工工程、路面建設(shè)與養(yǎng)護(hù)、流動(dòng)式起重裝卸作業(yè)和各種建筑工程所需的綜合性機(jī)械化施工工程所必需的機(jī)械裝備，稱為工程機(jī)械。

從產(chǎn)業(yè)鏈角度來看，工程機(jī)械產(chǎn)業(yè)上游主要為提供制造工程機(jī)械產(chǎn)品提供原材料及零部件的材料行業(yè)、電機(jī)行業(yè)和零部件制造業(yè)，如工程機(jī)械用鋼材、內(nèi)燃機(jī)、液壓系統(tǒng)、軸承、輪胎等。中游包括挖掘機(jī)、起重機(jī)、壓路機(jī)、推土機(jī)等不同類型的工程機(jī)械制造企業(yè)；下游主要為對(duì)電線電纜有需求的行業(yè)，如基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)、房地產(chǎn)、礦山挖掘、水泥以及農(nóng)村建設(shè)等。

市場(chǎng)規(guī)模飛速增長，全球占比或超美國

由于基建投資規(guī)模不斷提升，帶動(dòng)工程機(jī)械下游產(chǎn)業(yè)需求不斷增長；加之國家層面政策頻發(fā)，兩者共同推動(dòng)我國工程機(jī)械市場(chǎng)規(guī)模飛速增長。根據(jù)《中國工程機(jī)械工業(yè)年鑒》數(shù)據(jù)顯示，2017年，中國工程機(jī)械銷售額達(dá)到183.15億美元，較上年同比增長81.11%。根據(jù)工程機(jī)械主要組成部分挖掘機(jī)、推土機(jī)、壓路機(jī)等產(chǎn)品2018年銷量增長幅度預(yù)計(jì)，2018年，中國工程機(jī)械銷售額將會(huì)繼續(xù)保持飛速增長，預(yù)計(jì)銷售額將會(huì)超過315億美元，同比增長71.99%。

從全球來看，無論從工程機(jī)械銷量還是銷售收入來看，中國都已經(jīng)成為名副其實(shí)的工程機(jī)械制造大國；裝載機(jī)、挖掘機(jī)、汽車起重機(jī)、壓路機(jī)、叉車、推土機(jī)、混凝土機(jī)械等一大批工程機(jī)械產(chǎn)品產(chǎn)量躍居世界首位。在央視《大國重器》欄目中，一批行業(yè)企業(yè)研制出的一系列超級(jí)裝備解決世界級(jí)施工難題，在極端工況下展示著中國制造的實(shí)力與魅力，彰顯我國工程機(jī)械制造水平和能力。

2011-2017年，我國工程機(jī)械行業(yè)在2011年大批更新?lián)Q代之后進(jìn)入了長達(dá)5年的蟄伏期，在2017年國家加大基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)投資的基礎(chǔ)上，工程機(jī)械行業(yè)再次迎來爆發(fā)，根據(jù)《中國工程機(jī)械工業(yè)年鑒》數(shù)據(jù)顯示，2017年，全球工程機(jī)械市場(chǎng)約880億美元(該統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)范圍主要以土方機(jī)械、路機(jī)為主)，中國市場(chǎng)銷售工程機(jī)械收入183.15億美元，僅次于美國排名全球第二。2018年中國工程機(jī)械主要品類銷量增長在30%以上，預(yù)計(jì)銷售收入將達(dá)到290億美元，超過美國，再次躍升全球第一。

從銷量上看，2011-2017年，中國工程機(jī)械銷量?jī)H在2015年、2016年兩年時(shí)間低于美國，其余時(shí)間均牢牢占據(jù)全球銷量第一的寶座。根據(jù)《中國工程機(jī)械工業(yè)年鑒》數(shù)據(jù)，2017年，中國工程機(jī)械銷量為21.71萬臺(tái)，比美國17.32萬臺(tái)的銷量高出近5萬臺(tái)；2018年，中國工程機(jī)械銷量預(yù)計(jì)將達(dá)到35萬臺(tái)，與美國工程機(jī)械銷量差距將進(jìn)一步拉大。

中國的工程機(jī)械企業(yè)通過引進(jìn)、消化、吸收到自主創(chuàng)新，在市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的浪潮中力爭(zhēng)上游。通過并購、重組，激發(fā)競(jìng)爭(zhēng)活力，強(qiáng)強(qiáng)聯(lián)合，優(yōu)勢(shì)互補(bǔ)，實(shí)現(xiàn)了資源優(yōu)化配置。以國內(nèi)各大主機(jī)企業(yè)為代表的自主知名品牌，在國外市場(chǎng)占有率不斷提升。根據(jù)國際權(quán)威統(tǒng)計(jì)機(jī)構(gòu)KHL發(fā)布的2018年全球工程機(jī)械制造商排行榜中，前十名中國有2家企業(yè)上榜，分別是徐工機(jī)械和三一重工；前二十強(qiáng)中國有3家企業(yè)上榜，中聯(lián)重科排名第13位。在全球前二十強(qiáng)工程機(jī)械企業(yè)榜單中，美國、日本和中國分庭抗禮，美國和日本各占據(jù)四個(gè)席位，中國占據(jù)了三個(gè)席位，中國工程機(jī)械制造企業(yè)排名較2017年均有不同程度的上升，再次凸顯我國工程機(jī)械制造強(qiáng)國實(shí)力。

工程機(jī)械種類繁多，市場(chǎng)格局分為四大梯隊(duì)

我國工程機(jī)械種類繁多，是全球工程機(jī)械產(chǎn)品類別、產(chǎn)品品種最齊全的國家之一，擁有20大類，109組，450種機(jī)型，1090個(gè)系列，上萬個(gè)型號(hào)的產(chǎn)品設(shè)備。正因?yàn)槲覈こ虣C(jī)械品類齊全，系列化、成套化優(yōu)勢(shì)突出，為國家經(jīng)濟(jì)建設(shè)提供了工程機(jī)械裝備保障。

從市場(chǎng)結(jié)構(gòu)來看，挖掘機(jī)、起重機(jī)、壓路機(jī)以及推土機(jī)這四個(gè)工程常用器械占據(jù)了我國工程器械市場(chǎng)上絕大部分的份額，其中，挖掘機(jī)為工程機(jī)械中的明星產(chǎn)品，占據(jù)市場(chǎng)絕對(duì)主流地位，2018年銷量占比為57.22%；其次為起重機(jī)，占比12.94%；壓路機(jī)和推土機(jī)銷量略低，分別占比5.18%和2.14%。四種產(chǎn)品合計(jì)占比77.47%。

我國工程機(jī)械行業(yè)市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)格局大致可以分為四個(gè)梯隊(duì)。由于工程機(jī)械行業(yè)具有規(guī)模經(jīng)濟(jì)效應(yīng)，經(jīng)過60余年的發(fā)展，誕生出4大巨頭企業(yè)，三一重工、柳工、徐工機(jī)械和中聯(lián)重科營收規(guī)模在100億以上，其中三一重工和徐工機(jī)械營收在400億元以上，產(chǎn)品遍布各個(gè)細(xì)分領(lǐng)域，技術(shù)水平領(lǐng)先，多項(xiàng)產(chǎn)品達(dá)到國際領(lǐng)先水平；第二梯隊(duì)為我國工程機(jī)械行業(yè)的潛在力量，在智能制造背景下，工程機(jī)械智能化是這些企業(yè)的發(fā)展契機(jī)，營收規(guī)模在40-100億之間，具有一定的知名度，產(chǎn)品在某個(gè)細(xì)分領(lǐng)域具有一定的領(lǐng)先優(yōu)勢(shì)。

第三梯隊(duì)為營收規(guī)模在1-10億的企業(yè)，此類企業(yè)規(guī)模較小，產(chǎn)品研發(fā)投入較低，在某個(gè)細(xì)分領(lǐng)域有一定的知名度，如艾力精密、廈工股份等；第四梯隊(duì)為眾多中小企業(yè)，產(chǎn)品同質(zhì)化較高，技術(shù)含量較低，依靠?jī)r(jià)格優(yōu)勢(shì)搶占中低端產(chǎn)品市場(chǎng)。

挖掘機(jī)：國產(chǎn)份額提升，三一重工蟬聯(lián)銷量冠軍

隨著我國挖掘機(jī)行業(yè)技術(shù)的不斷進(jìn)步，規(guī)模效應(yīng)進(jìn)一步彰顯，挖掘機(jī)的國產(chǎn)率近年來也不斷攀升。根據(jù)中國工程機(jī)械協(xié)會(huì)數(shù)據(jù)，2018年，挖掘機(jī)國產(chǎn)份額上升至56.11%，日韓、歐美品牌份額分別占比27%和20%，國產(chǎn)品牌已成絕對(duì)主導(dǎo)。

從挖掘機(jī)的市場(chǎng)占有率來看，隨著競(jìng)爭(zhēng)態(tài)勢(shì)越發(fā)激烈，中小型工程機(jī)械企業(yè)，實(shí)力較弱的外資工程機(jī)械企業(yè)逐漸被淘汰，龍頭企業(yè)市占率不斷提高。目前，我國挖掘機(jī)行業(yè)集中度較高，CR4為55.54%，CR8為78.29%。2018年，三一重工、卡特彼勒、徐工和斗山市占率分別為23%、13%、11.5%和8%。未來隨著行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)進(jìn)一步加劇，可能出現(xiàn)幾家龍頭劃分市場(chǎng)的多寡頭競(jìng)爭(zhēng)格局。

起重機(jī)：三一重工發(fā)展迅猛，徐工機(jī)械獨(dú)占鰲頭

起重機(jī)包括汽車起重機(jī)和隨車起重機(jī)。2016年以后，起重機(jī)銷量增長迅猛，根據(jù)中國工程機(jī)械協(xié)會(huì)數(shù)據(jù)，2017年，中國起重機(jī)銷量增速為86.57%；2018年，中國起重機(jī)銷量達(dá)到4.64萬臺(tái)，較上年同比增長48.44%。

在行業(yè)集中度和市場(chǎng)占有率上，起重機(jī)行業(yè)呈現(xiàn)三足鼎立局面。我國汽車起重機(jī)銷量前三名企業(yè)分別為徐工、中聯(lián)重科和三一重工，2018年分別占據(jù)45.7%、23.1%和22.4%的市場(chǎng)份額。徐工擁有絕對(duì)優(yōu)勢(shì)，三一重工市場(chǎng)份額近年來不斷提升，逐步發(fā)展到與中聯(lián)重科齊頭并進(jìn)。行業(yè)集中度CR4由2015年的87.12%提升至2018年的95.23%，產(chǎn)品加速向龍頭集中。

推土機(jī)：山推一枝獨(dú)秀，市場(chǎng)份額超過半數(shù)

隨著我國基建投資的不斷加大，市場(chǎng)對(duì)推土機(jī)的需求也逐漸增大，2015年以后，行業(yè)迎來擴(kuò)張期，推土機(jī)銷量飛速增長。2018年，中國推土機(jī)銷量為0.76萬臺(tái)，較上年增長33.17%。

在行業(yè)集中度和市場(chǎng)占有率上，山推占據(jù)絕對(duì)的龍頭地位，2018年山推推土機(jī)銷量占比達(dá)到64.5%，占據(jù)過半市場(chǎng)份額。推土機(jī)市場(chǎng)行業(yè)集中度極高，2018年84.74%的銷量由前四家企業(yè)壟斷，95.29%的銷量由前八家企業(yè)壟斷。

壓路機(jī)：市場(chǎng)份額向龍頭集中，徐工機(jī)械份額領(lǐng)先

壓路機(jī)銷量增長較挖掘機(jī)相對(duì)平穩(wěn)，根據(jù)中國中國工程機(jī)械協(xié)會(huì)數(shù)據(jù)，2018年，中國壓路機(jī)銷量為1.84萬臺(tái)，較上年同比增長5.48%。在市場(chǎng)占有率方面，壓路機(jī)行業(yè)市場(chǎng)相對(duì)集中，CR4為55.61%，CR8為76.87%，徐工作為市場(chǎng)上的絕對(duì)龍頭，市場(chǎng)占有率超過18%，從2015年開始，徐工市占率持續(xù)上升，到2018年，徐工市占率達(dá)到27.49%。壓路機(jī)行業(yè)市場(chǎng)份額逐漸向行業(yè)龍頭集中，呈現(xiàn)“強(qiáng)者恒強(qiáng)”的局面。

競(jìng)爭(zhēng)趨勢(shì)：規(guī)模效應(yīng)凸顯，龍頭競(jìng)爭(zhēng)力不斷提升

在市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)方面，市場(chǎng)份額將繼續(xù)向龍頭企業(yè)傾斜。2018年國內(nèi)工程機(jī)械行業(yè)體現(xiàn)出了比較明顯的強(qiáng)者恒強(qiáng)的趨勢(shì)，市場(chǎng)份額向龍頭集中。龍頭企業(yè)在產(chǎn)品、渠道、售后等方面比較完備，當(dāng)行業(yè)需求回升，迅速占領(lǐng)市場(chǎng)份額。隨著市場(chǎng)成熟度提高，傳統(tǒng)機(jī)械領(lǐng)域的優(yōu)秀企業(yè)通過產(chǎn)品質(zhì)量、銷售渠道、售后服務(wù)等形成正向循環(huán)的份額提升。

三一重工作為工程機(jī)械行業(yè)的絕對(duì)龍頭，已經(jīng)彰顯規(guī)模經(jīng)濟(jì)效應(yīng)，2019年第一季度，公司營業(yè)收入增長率達(dá)到75.1%，無論是營業(yè)收入規(guī)模還是營業(yè)收入增速繼續(xù)領(lǐng)跑整個(gè)工程機(jī)械行業(yè)，市場(chǎng)占有率不斷提高，成為工程機(jī)械行業(yè)的絕對(duì)棟梁。另外，艾迪精密和恒立液壓受益于公司智能化、數(shù)字化發(fā)展戰(zhàn)略，2019年第一季度營收增速保持在60%以上，未來市場(chǎng)份額將會(huì)進(jìn)一步提升。

以上數(shù)據(jù)及分析均來自于前瞻產(chǎn)業(yè)研究院《中國建筑工程機(jī)械行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)格局與領(lǐng)先企業(yè)分析報(bào)告》。