7月12日，國務院總理李克強主持召開國務院常務會議，研究部署加快發(fā)展節(jié)能環(huán)保產(chǎn)業(yè)等工作。從具體細節(jié)來看，包括高效節(jié)能產(chǎn)品、環(huán)保裝備等領域都獲得明確的政策支持。分析人士指出，新能源電力行業(yè)雖然未在此次會議中明確提出，但是從行業(yè)產(chǎn)值和產(chǎn)業(yè)帶動力等角度來看，同樣有望獲得決策層重視。其中，此前率先獲得國務院常務會議關注的光伏產(chǎn)業(yè)，或許有望再度成為社會各界及資本市場關注的焦點。

“穩(wěn)增長”政策再發(fā)力節(jié)能環(huán)保產(chǎn)業(yè)助力

近期，由于經(jīng)濟下行形勢逐步加劇，決策層也是將政策重心逐步向“穩(wěn)增長”傾斜，包括棚戶區(qū)改造、金融“國十條”、激活財政存量資金等措施由此接踵而至。而在上周五的國務院常務會議中，進一步明確提出要加快發(fā)展節(jié)能環(huán)保產(chǎn)業(yè)、促進信息消費，可以看出，既具備經(jīng)濟轉型特征、又擁有較強經(jīng)濟帶動力的產(chǎn)業(yè)，已經(jīng)成為當前政策傾斜的主要目標。

早在國務院提出加快棚戶區(qū)改造工作后，部分機構即有預期，還會有更多符合“穩(wěn)增長、調結構、促改革”協(xié)調發(fā)展的行業(yè)，將會受到政策關注。高盛高華宏觀經(jīng)濟學家宋宇在6月份的一篇報告中指出，盡管還很難判斷，但是類似于節(jié)能環(huán)保這樣的行業(yè)，必然會進一步獲得更多的政策扶持。在7月12日的國務院常務會議中，節(jié)能環(huán)保產(chǎn)業(yè)再獲青睞，并且不同以往的是，此次會議在工作細節(jié)上提出非常明確的要求——

一要推動節(jié)能環(huán)保和再生產(chǎn)品消費。政府公務用車、公交車要率先推廣使用新能源汽車，同步完善配套設施。到2015年，使高效節(jié)能產(chǎn)品市場占有率提高到50%以上。

二要提升產(chǎn)業(yè)技術裝備水平。推動高效鍋爐、高效電動機等領域節(jié)能技術裝備升級。加快大氣、水、土壤等污染治理技術裝備研發(fā)推廣。加大關鍵共性技術攻關，提高自主創(chuàng)新能力。發(fā)展壯大合同能源管理等節(jié)能環(huán)保服務業(yè)。

三要加快節(jié)能環(huán)保重點工程建設，完善污水管網(wǎng)等城鎮(zhèn)環(huán)境基礎設施，開展綠色建筑行動。

四要營造有利的市場和政策環(huán)境，健全法規(guī)標準，完善價格、收費和土地政策。

五是加大中央預算內投資和節(jié)能減排專項資金支持力度，繼續(xù)安排國有資本經(jīng)營預算支出支持重點企業(yè)實施節(jié)能環(huán)保項目。廣泛開展國際交流和合作。

并且，本次會議中，還有一些前所未有的提法。例如“加快發(fā)展節(jié)能環(huán)保產(chǎn)業(yè)，既要有政策支持，更要創(chuàng)新機制，鼓勵引導社會資本包括民間資本積極參與”，這表明決策層不僅著眼行業(yè)短期的發(fā)展，更要從根本的參與機制、門檻破除等方面打開行業(yè)成長空間，有利于節(jié)能環(huán)保行業(yè)在中長期成為經(jīng)濟支柱產(chǎn)業(yè)。

新能源早有伏筆光伏產(chǎn)業(yè)重新起航?

在節(jié)能環(huán)保產(chǎn)業(yè)大發(fā)展的背景下，新能源電力產(chǎn)業(yè)也不應被忽視和遺忘。東方證券在一份專題報告中指出，節(jié)能環(huán)保產(chǎn)業(yè)不僅要解決歷史遺留問題，更是要從整體著眼改善經(jīng)濟結構。例如，為減少電力行業(yè)中火電污染嚴重的問題，既要積極推進脫硫脫硝工作，也要積極發(fā)展新能源電力產(chǎn)業(yè)，改變電力供給結構。根據(jù)這個思路，像光伏這樣的產(chǎn)業(yè)，也應該在節(jié)能環(huán)保工作中受到重視。然而，上周五的國務院常務工作會議中，新能源電力產(chǎn)業(yè)并未獲得只字片語的關注，這又應該如何理解?

事實上，在上個月，國務院已經(jīng)特地召開常務會議，對新能源電力產(chǎn)業(yè)中的光伏產(chǎn)業(yè)予以特別的政策措施支持。具體包括以下六大措施：

加強規(guī)劃和產(chǎn)業(yè)政策引導，促進合理布局，重點拓展分布式光伏發(fā)電應用;

電網(wǎng)企業(yè)要保障配套電網(wǎng)與光伏發(fā)電項目同步建設投產(chǎn)，優(yōu)先安排光伏發(fā)電計劃，全額收購所發(fā)電量;

完善光伏發(fā)電電價支持政策，制定光伏電站分區(qū)域上網(wǎng)標桿電價，擴大可再生能源基金規(guī)模，保障對分布式光伏發(fā)電按電量補貼的資金及時發(fā)放到位;

鼓勵金融機構采取措施緩解光伏制造企業(yè)融資困難;

支持關鍵材料及設備的技術研發(fā)和產(chǎn)業(yè)化，加強光伏產(chǎn)業(yè)標準和規(guī)范建設;

鼓勵企業(yè)兼并重組、做優(yōu)做強，抑制產(chǎn)能盲目擴張。

從時間線來看，在決策層推進“穩(wěn)增長、調結構、促改革”協(xié)調發(fā)展的過程中，光伏產(chǎn)業(yè)是第一個被具體提及并給予具體政策措施扶持的產(chǎn)業(yè)。因此可以認為，在上周五的國務院常務會議中，以光伏為代表的新能源電力產(chǎn)業(yè)，并非是被政策遺忘，恰恰是政策率先關注的領域。

對此，大智慧財經(jīng)評論員蘭天風認為，目前決策層對光伏產(chǎn)業(yè)予以特別的重視，也是可以理解的。一方面，我國光伏產(chǎn)業(yè)在過去十年的時間里，出現(xiàn)非?？焖俚陌l(fā)展，但是同時也陷入“內冷外熱”的尷尬中，一旦國外需求下滑，國內光伏產(chǎn)業(yè)往往就會陷入困境中。此前，包括賽維、尚德等大企業(yè)出現(xiàn)的危機，也說明國內光伏產(chǎn)業(yè)的“生態(tài)產(chǎn)業(yè)鏈”較為脆弱，因此，對于這種產(chǎn)值相對較大、內需相對薄弱的產(chǎn)業(yè)，恰好可以通過政策扶持來啟動國內市場、規(guī)范行業(yè)發(fā)展，不僅能夠起到穩(wěn)定經(jīng)濟和就業(yè)的作用，還能重塑產(chǎn)業(yè)鏈建設，可謂一舉多得。

另一方面，經(jīng)過此前幾年的危機洗禮后，大量的低端產(chǎn)能逐步退出市場，當前國內光伏產(chǎn)業(yè)已經(jīng)處于“出清”狀態(tài)，從企業(yè)的財務狀況、行業(yè)的市場集中度等情況來看，相對比較健康。因此當前政策再來發(fā)力助推，就能起到事半功倍的效果。今年以來，包括英利等一線企業(yè)加速整合產(chǎn)業(yè)鏈上下游，越來越多的上游企業(yè)進入下游的光伏電站領域，在此背景下，國內光伏市場的啟動已經(jīng)正式拉開帷幕。隨著分布式光伏補貼等政策落地后，光伏行業(yè)的發(fā)展預計還將進一步加快。

因此，目前多家機構開始關注光伏產(chǎn)業(yè)的投資機會。國信證券在一份報告中指出，今年上半年，由于光伏產(chǎn)品價格逐步觸底，包括東方日升、向日葵、陽光電源等光伏企業(yè)的凈利潤增速都將達到50%以上，而光伏行業(yè)的整體業(yè)績增速也將好于風電、鋰電池等其余新能源電力子行業(yè)。方正證券則指出，眼下雖然中歐光伏“雙反”談判進展緩慢，但是考慮到雙方的根本利益所在，以及國內市場啟動等因素支持，預計“雙反”問題不會對國內光伏產(chǎn)業(yè)帶來明顯負面影響。在此背景下，投資者可以密切留意行業(yè)景氣度的拐點時機，關注光伏企業(yè)在“否極泰來”中的投資機會。